Le Credit Suisse se réunit pour peser les options, sous pression pour fusionner avec UBS

Par Stefania Spezzati et Oliver Hirt

(Reuters) – Credit Suisse Group AG a entamé un week-end décisif après que certains rivaux soient devenus prudents dans leurs relations avec la banque alors que les régulateurs l’exhortaient à conclure un accord avec son rival suisse UBS AG.

Dixit Joshi, directeur financier du Credit Suisse, et ses équipes se réuniront ce week-end pour évaluer les scénarios stratégiques de la banque, ont indiqué vendredi des personnes connaissant le dossier.

La banque de 167 ans est le plus grand nom pris au piège de la tourmente du marché déclenchée par l’effondrement des prêteurs américains Silicon Valley Bank et Banque Signature (NASDAQ 🙂 au cours de la semaine dernière, obligeant la banque suisse à puiser 54 milliards de dollars dans le financement de la banque centrale.

Les régulateurs suisses encouragent UBS et Credit Suisse à fusionner, mais aucune des deux banques ne voulait le faire, a déclaré une source. Les régulateurs n’ont pas le pouvoir de forcer la fusion, a déclaré la personne.

Les conseils d’administration d’UBS et du Credit Suisse devaient se réunir séparément au cours du week-end, a déclaré le Financial Times.

Les actions du Credit Suisse ont bondi de 9% dans les échanges après-vente suite au rapport du FT. Credit Suisse et UBS ont refusé de commenter.

Dans le dernier signe de ses problèmes croissants, au moins quatre grandes banques, dont Société Générale (OTC 🙂 SA et Deutsche Bank AG (NYSE :), ont imposé des restrictions sur leurs transactions impliquant le Crédit Suisse ou ses titres, cinq personnes ayant une connaissance directe de l’affaire a déclaré à Reuters.

« L’intervention de la banque centrale suisse était une étape nécessaire pour calmer les flammes, mais cela pourrait ne pas être suffisant pour rétablir la confiance dans le Credit Suisse, donc on parle de plus de mesures », a déclaré Frédérique Carrier, responsable de la stratégie d’investissement chez RBC Wealth Management.

Les efforts pour consolider le Credit Suisse interviennent alors que les décideurs politiques, dont la Banque centrale européenne et le président américain Joe Biden, ont cherché à rassurer les investisseurs et les déposants sur la sécurité du système bancaire mondial. Mais les craintes de troubles plus larges dans le secteur persistent.

Déjà cette semaine, les grandes banques américaines ont fourni une bouée de sauvetage de 30 milliards de dollars au petit prêteur First Republic, tandis que les banques américaines ont demandé au total 153 milliards de dollars de liquidités d’urgence à la Réserve fédérale ces derniers jours.

Cela reflète « les tensions de financement et de liquidité sur les banques, dues à l’affaiblissement de la confiance des déposants », a déclaré l’agence de notation Moody’s (NYSE :), qui a abaissé cette semaine ses perspectives sur le système bancaire américain à négatives.

À Washington, l’accent s’est tourné vers une plus grande surveillance pour s’assurer que les banques – et leurs dirigeants – sont tenus responsables.

Biden a appelé le Congrès à donner aux régulateurs un plus grand pouvoir sur le secteur bancaire, notamment en imposant des amendes plus élevées, en récupérant des fonds et en interdisant aux responsables des banques en faillite.

Certains législateurs démocrates ont demandé aux régulateurs et au ministère de la Justice d’enquêter sur le rôle de Goldman Sachs (NYSE 🙂 dans l’effondrement de SVB, a déclaré le bureau du représentant Adam Schiff.

LES TROUBLES DE MARCHÉ PERSISTENT

Les actions bancaires dans le monde ont été battues depuis l’effondrement de la Silicon Valley Bank, ce qui soulève des questions sur d’autres faiblesses du système financier.

Les actions des banques régionales américaines ont fortement chuté vendredi et l’indice S&P Banks a chuté de 4,6 %, portant sa baisse au cours des deux dernières semaines à 21,5 %, sa pire perte civile sur deux semaines depuis que la pandémie de COVID-19 a secoué les marchés en mars 2020.

Banque de la Première République (NYSE 🙂 a terminé vendredi en baisse de 32,8 %, portant sa perte sur les 10 dernières séances à plus de 80 %. Moody’s a abaissé la note de la dette de la banque après la clôture du marché.

Alors que le soutien de certains des plus grands noms du secteur bancaire américain a empêché l’effondrement de la Première République cette semaine, les investisseurs ont été surpris par les révélations sur sa position de trésorerie et sur la quantité de liquidités d’urgence dont elle avait besoin.

SVB Financial Group a déposé une demande de réorganisation supervisée par le tribunal de faillite, quelques jours après que les régulateurs ont repris son unité Silicon Valley Bank.

Les régulateurs avaient demandé aux banques intéressées par l’achat de SVB et de Signature Bank de soumettre des offres d’ici vendredi, ont déclaré des personnes proches du dossier.

Les régulateurs envisagent de conserver la propriété des titres détenus par Signature et SVB pour permettre aux petites banques de participer aux enchères pour les prêteurs effondrés, a déclaré une source proche du dossier.