Barclays pourrait économiser plus de 200 millions de livres sterling par an après avoir décidé de faire une pause dans le versement de son régime de retraite du personnel, malgré la chute des actifs du fonds de 10 milliards de livres sterling en 12 mois.
Le mois dernier, Barclays a déclaré des bénéfices de 7 milliards de livres sterling pour 2022, mais son «congé de cotisation» signifie que le coût des paiements qu’il effectuerait normalement pour les prestations de retraite des anciens employés devra désormais être pris en charge par le régime de retraite – suscitant la colère de certains ex- personnel.
Un membre retraité du régime, qui a demandé à ne pas être nommé, a affirmé que la banque pouvait se permettre de prendre un congé de paiement parce qu’elle bénéficiait d' »énormes économies » en raison de la limitation des augmentations annuelles de pension pour ses 72 000 retraités et personnes à charge à un maximum. de 5 %, même si l’inflation est actuellement supérieure à 10 %, et qu’elle pourrait choisir de payer plus.
Le membre du régime a déclaré: «Malgré la réduction de la valeur de ses actifs de 37,2 milliards de livres sterling en 2021 à seulement 27,2 milliards de livres sterling en 2022 après que Liz Truss a fait exploser la valeur du fonds, Barclays affirme qu’il a un excédent de 2 milliards de livres sterling et que le fonds de pension peut se permettre le congé de cotisations de retraite que la banque prend en 2023. »
Il a déclaré que les retraités du régime «sont principalement des employés qui travaillaient dans le réseau d’agences et chez Barclaycard plutôt que les banquiers d’investissement d’aujourd’hui. Ils ont pris leur retraite avec des pensions modestes qui sont érodées par l’inflation… Barclays devrait jouer franc jeu avec ces anciens employés.
Alors que les versements du programme augmentent chaque année en fonction de l’inflation de l’indice des prix de détail, ils sont plafonnés à 5 %, bien qu’un document consulté par le Guardian indique que Barclays a le pouvoir discrétionnaire d’accorder des augmentations plus importantes. Il est entendu que la banque maintient l’arrangement à l’étude.
Le membre du régime a déclaré que même s’il semblait que la banque n’était pas prête à le faire pendant la crise du coût de la vie, « les bonus des banquiers d’investissement continuent d’être payés ». Le mois dernier, la banque a déclaré que les primes versées au personnel totaliseraient 1,2 milliard de livres sterling cette année.
Les congés de cotisation de retraite des employeurs sont légaux, mais ont longtemps été controversés, en particulier lorsque les entreprises qui les prennent annoncent des bénéfices de plusieurs milliards de livres et de généreux versements de dividendes aux actionnaires.
Le Barclays Bank UK Retirement Fund (UKRF) compte environ 213 000 membres, et une newsletter qui leur a été envoyée a révélé que le 30 septembre de l’année dernière, ses actifs étaient évalués à 27,2 milliards de livres sterling, soit une baisse de 10 milliards de livres sterling par rapport au chiffre de 37,2 milliards de livres sterling un an plus tôt.
La newsletter faisait référence à « l’environnement difficile » en 2022. Le 23 septembre, le mini-budget de Kwasi Kwarteng a provoqué des turbulences sur les marchés financiers, faisant plonger les obligations d’État et entraînant le quasi-effondrement de certains fonds de pension.
après la promotion de la newsletter
Cependant, le document indique que si une baisse de la valeur des actifs « peut sembler préoccupante », la valeur de ses passifs – les paiements de pension qu’il verse aux anciens employés – a « davantage diminué ». En conséquence, la position de financement du régime s’était améliorée et il y avait maintenant un excédent de 2 milliards de livres sterling.
Le document indique que les administrateurs ont convenu d’une pause dans les paiements de pension de Barclays. En conséquence, « aucune cotisation n’est due en 2023. Cela signifie que les cotisations que la banque verserait normalement aux avantages des membres seront financées par l’UKRF ».
Les administrateurs ont déclaré qu’avant d’accepter cela, ils avaient « enquêté en profondeur » sur la situation financière du régime, examiné les règles et pris conseil, ajoutant: « Nous avons également convenu que cette pause des cotisations sera testée tous les 12 mois et ne restera en place que si l’excédent de financement de l’UKRF est suffisant pour garantir qu’elle conserve une faible dépendance renforcée vis-à-vis de Barclays.
Les cotisations patronales totales de Barclays au régime étaient de 999 millions de livres sterling en 2021, dont 273 millions de livres sterling ont été décrites comme des contributions « normales » aux pensions des membres. Les chiffres pour 2022 étaient de 590 millions de livres sterling et 256 millions de livres sterling. Il est entendu que le congé de paiement se rapporte à ces cotisations normales.
Dans un communiqué, un porte-parole de Barclays a déclaré: « L’UKRF est géré par un conseil d’administration indépendant chargé d’assurer une position de financement appropriée pour répondre aux obligations contractuelles du régime. Comme indiqué dans sa lettre d’information aux membres, au 30 septembre 2022, l’excédent de financement, qui correspond à la différence de valeur entre les actifs et les promesses de pension accumulées, était de 2 milliards de livres sterling. Cet excédent… agit comme un tampon pour fournir une protection contre les événements défavorables tels que la volatilité du marché.
Ils ont ajouté: «Barclays a payé environ 4 milliards de livres sterling de contributions au déficit depuis 2016, ce qui a contribué à l’excédent. Nos anciens collègues sont des parties prenantes appréciées et… nous continuons d’écouter leurs commentaires.