NEW DELHI: L’effondrement soudain de la Silicon Valley Bank vendredi a provoqué une onde de choc dans la communauté des startups, qui en est venue à considérer le prêteur comme une source de capital fiable et un partenaire de dépôt, en particulier pour certains des plus grands coups de lune de la technologie.
Vendredi, les PDG de la technologie se sont précipités pour faire la paie après SVB Financial Group a été fermé par les régulateurs bancaires californiens dans le but de protéger les déposants à la suite d’une chute de la valeur de ses avoirs en investissement et d’une ruée vers les demandes de retrait qui a commencé il y a à peine deux jours.
Voici tout ce que vous devez savoir sur la plus grande faillite bancaire depuis la crise financière de 2008…
Ce qui a conduit à l’échec de Banque de la Silicon Valley?
La chute de SVB peut être attribuée à une panique bancaire, c’est-à-dire lorsqu’un grand nombre de déposants retirent leurs fonds d’une banque en une seule fois, généralement par crainte de l’insolvabilité de la banque. Dans le cas de SVB, la banque a été durement touchée par la baisse des valeurs technologiques au cours de la dernière année ainsi que par le plan agressif de la Réserve fédérale visant à augmenter les taux d’intérêt pour lutter contre l’inflation. SVB a acheté des milliards de dollars d’obligations au cours des deux dernières années, en utilisant les dépôts des clients comme le ferait normalement une banque typique. Ces investissements sont généralement sûrs, mais la valeur de ces investissements a chuté parce qu’ils ont payé des taux d’intérêt inférieurs à ce qu’une obligation comparable paierait si elle était émise dans l’environnement actuel de taux d’intérêt plus élevés. Les clients de SVB étaient en grande partie des startups et d’autres entreprises axées sur la technologie qui ont commencé à avoir de plus en plus besoin d’argent au cours de l’année écoulée. Le financement du capital-risque se tarissait, les entreprises n’étaient pas en mesure d’obtenir des financements supplémentaires pour les entreprises non rentables et devaient donc exploiter leurs fonds existants – souvent déposés auprès de la Silicon Valley Bank, qui se trouvait au centre de l’univers des startups technologiques.
Les clients de la Silicon Valley ont donc commencé à retirer leurs dépôts. Au départ, ce n’était pas un gros problème, mais les retraits ont commencé à obliger la banque à vendre ses propres actifs pour répondre aux demandes de retrait des clients. Étant donné que les clients de la Silicon Valley étaient en grande partie des entreprises et des personnes fortunées, ils craignaient probablement davantage une faillite bancaire puisque leurs dépôts dépassaient 250 000 $, ce qui est la limite imposée par le gouvernement à l’assurance-dépôts. Cela nécessitait de vendre à perte des obligations généralement sûres, et ces pertes se sont ajoutées au point que la Silicon Valley Bank est devenue effectivement insolvable. La banque a tenté de lever des capitaux supplémentaires par l’intermédiaire d’investisseurs extérieurs, mais n’a pas pu les trouver.
Quels ont été les effets immédiats de la faillite de Silicon Valley Bank ?
Certaines startups qui avaient des liens avec la banque se sont empressées de payer leurs employés et craignaient de devoir suspendre des projets ou de licencier ou de mettre en congé des employés jusqu’à ce qu’elles puissent accéder à leurs fonds.
Quels sont les problèmes restants avec la Silicon Valley Bank ?
Il reste deux gros problèmes avec Silicon Valley Bank. Le problème le plus immédiat réside dans les dépôts importants de la Silicon Valley Bank, dont la grande majorité n’était pas assurée en raison de sa clientèle en grande partie start-up et riche. La Federal Deposit Insurance Corporation a déclaré que les dépôts assurés seraient disponibles lundi matin, mais tout ce qui dépasse ce niveau est considéré comme non assuré. Le deuxième problème est qu’il n’y a pas d’acheteur de Silicon Valley Bank.
La faillite de Silicon Valley Bank pourrait-elle conduire à une répétition de ce qui s’est passé en 2008 ?
Pour le moment, les experts ne s’attendent pas à ce que les problèmes se propagent au secteur bancaire au sens large. La Silicon Valley Bank était grande mais avait une existence unique en desservant presque exclusivement le monde de la technologie et les entreprises soutenues par le capital-risque. Autre banques sont beaucoup plus diversifiés dans de multiples secteurs, clientèles et zones géographiques. La dernière série de «tests de résistance» par la Réserve fédérale des plus grandes banques et institutions financières a montré que toutes survivraient à une profonde récession et à une baisse significative du chômage. Cependant, il pourrait y avoir des effets d’entraînement économiques dans la Bay Area et dans le monde des start-up technologiques si l’argent restant ne peut pas être débloqué rapidement.
Quel est son impact sur les startups indiennes ?
L’échec de SVB est susceptible d’avoir un effet d’entraînement sur les startups indiennes, dont beaucoup ont des montants importants de fonds déposés auprès de la banque. Cela réduira également la capacité de collecte de fonds des startups indiennes, car la banque basée aux États-Unis était une source clé de financement pour les startups technologiques.
La fermeture a envoyé une onde de choc dans le secteur des startups indiennes, qui faisait déjà face à un problème de financement. Plusieurs startups indiennes telles que Bluestone, PayTM, One97 Communications et Bharat Financial Inclusion, qui sont exposées aux investissements de SVB, pourraient désormais craindre que leurs fonds levés ne soient désormais bloqués. . Cela pourrait entraîner une crise de trésorerie pour de nombreuses entreprises, qui pourraient être contraintes de réduire leurs coûts, de retarder des projets ou de licencier des employés.
SVB a été un acteur majeur de l’écosystème des startups indiennes, fournissant des services bancaires et des financements à de nombreuses startups les plus prospères du pays, notamment Flipkart, Ola et Zomato. SVB a également contribué à aider les startups indiennes à se développer sur le marché américain, en leur fournissant l’infrastructure et le soutien nécessaires pour s’installer dans la Silicon Valley.
Comment les startups indiennes peuvent-elles atténuer l’impact de l’échec de SVB ?
Les startups indiennes qui ont des fonds déposés auprès de SVB peuvent envisager de diversifier leurs relations bancaires afin de réduire leur exposition à une seule banque. Cela peut impliquer l’ouverture de comptes auprès de plusieurs banques ou l’exploration de services bancaires alternatifs tels que les banques numériques ou les startups fintech.
Qu’est-ce que la FDIC ?
La Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) est une agence indépendante créée par le Congrès américain pour maintenir la stabilité et la confiance du public dans le système financier du pays. Elle assure les dépôts auprès des banques et des caisses d’épargne.
Qu’est-ce que la Réserve fédérale ?
Le Federal Reserve System (également connu sous le nom de « Fed ») est le système bancaire central des États-Unis. Il a été créé par le Congrès pour fournir un système monétaire et financier plus sûr, plus flexible et plus stable.
Qu’est-il arrivé à Washington Mutual en 2008 ?
La faillite de la Silicon Valley Bank est la plus importante depuis la faillite de Washington Mutual en 2008, un événement marquant qui a déclenché une crise financière qui a entravé l’économie pendant des années. Le crash de 2008 a entraîné des règles plus strictes aux États-Unis et au-delà.
Washington Mutual était une société holding de banque d’épargne qui a été saisie par les régulateurs fédéraux et ses actifs bancaires ont été vendus à JPMorgan Chase.
Comment une banque fait-elle faillite ?
Une banque peut faire faillite lorsqu’elle devient insolvable ou incapable de remplir ses obligations envers les déposants ou les créanciers. Cela peut se produire lorsqu’une banque subit des pertes importantes en raison de créances douteuses ou d’investissements, ou lorsqu’elle subit une soudaine perte de confiance de la part des déposants conduisant à une ruée sur la banque.
Que se passe-t-il lorsqu’une banque fait faillite ?
Lorsqu’une banque fait faillite, elle est généralement reprise par des régulateurs tels que la FDIC qui s’efforcent ensuite de protéger les fonds des déposants en trouvant une autre institution disposée à reprendre ses opérations ou en payant une assurance sur les dépôts jusqu’à certaines limites.
La Silicon Valley Bank (SVB) est une institution financière qui fournit des services bancaires à l’industrie technologique et aux sociétés de capital-risque. Fondée en 1983, elle est depuis devenue la banque de référence pour les startups et les entrepreneurs de la Silicon Valley et au-delà. SVB est unique en ce sens qu’elle comprend les besoins et les défis spécifiques de l’industrie technologique et fournit une gamme de services qui s’adressent aux startups, y compris les prêts, les dépôts et la gestion des investissements. SVB est devenu un acteur essentiel de l’écosystème des startups, fournissant des financements et des services financiers à de nombreuses startups parmi les plus prospères au monde, notamment Tesla, Uber et LinkedIn.
(Avec les contributions des agences)
Vendredi, les PDG de la technologie se sont précipités pour faire la paie après SVB Financial Group a été fermé par les régulateurs bancaires californiens dans le but de protéger les déposants à la suite d’une chute de la valeur de ses avoirs en investissement et d’une ruée vers les demandes de retrait qui a commencé il y a à peine deux jours.
Voici tout ce que vous devez savoir sur la plus grande faillite bancaire depuis la crise financière de 2008…
Ce qui a conduit à l’échec de Banque de la Silicon Valley?
La chute de SVB peut être attribuée à une panique bancaire, c’est-à-dire lorsqu’un grand nombre de déposants retirent leurs fonds d’une banque en une seule fois, généralement par crainte de l’insolvabilité de la banque. Dans le cas de SVB, la banque a été durement touchée par la baisse des valeurs technologiques au cours de la dernière année ainsi que par le plan agressif de la Réserve fédérale visant à augmenter les taux d’intérêt pour lutter contre l’inflation. SVB a acheté des milliards de dollars d’obligations au cours des deux dernières années, en utilisant les dépôts des clients comme le ferait normalement une banque typique. Ces investissements sont généralement sûrs, mais la valeur de ces investissements a chuté parce qu’ils ont payé des taux d’intérêt inférieurs à ce qu’une obligation comparable paierait si elle était émise dans l’environnement actuel de taux d’intérêt plus élevés. Les clients de SVB étaient en grande partie des startups et d’autres entreprises axées sur la technologie qui ont commencé à avoir de plus en plus besoin d’argent au cours de l’année écoulée. Le financement du capital-risque se tarissait, les entreprises n’étaient pas en mesure d’obtenir des financements supplémentaires pour les entreprises non rentables et devaient donc exploiter leurs fonds existants – souvent déposés auprès de la Silicon Valley Bank, qui se trouvait au centre de l’univers des startups technologiques.
Les clients de la Silicon Valley ont donc commencé à retirer leurs dépôts. Au départ, ce n’était pas un gros problème, mais les retraits ont commencé à obliger la banque à vendre ses propres actifs pour répondre aux demandes de retrait des clients. Étant donné que les clients de la Silicon Valley étaient en grande partie des entreprises et des personnes fortunées, ils craignaient probablement davantage une faillite bancaire puisque leurs dépôts dépassaient 250 000 $, ce qui est la limite imposée par le gouvernement à l’assurance-dépôts. Cela nécessitait de vendre à perte des obligations généralement sûres, et ces pertes se sont ajoutées au point que la Silicon Valley Bank est devenue effectivement insolvable. La banque a tenté de lever des capitaux supplémentaires par l’intermédiaire d’investisseurs extérieurs, mais n’a pas pu les trouver.
Quels ont été les effets immédiats de la faillite de Silicon Valley Bank ?
Certaines startups qui avaient des liens avec la banque se sont empressées de payer leurs employés et craignaient de devoir suspendre des projets ou de licencier ou de mettre en congé des employés jusqu’à ce qu’elles puissent accéder à leurs fonds.
Quels sont les problèmes restants avec la Silicon Valley Bank ?
Il reste deux gros problèmes avec Silicon Valley Bank. Le problème le plus immédiat réside dans les dépôts importants de la Silicon Valley Bank, dont la grande majorité n’était pas assurée en raison de sa clientèle en grande partie start-up et riche. La Federal Deposit Insurance Corporation a déclaré que les dépôts assurés seraient disponibles lundi matin, mais tout ce qui dépasse ce niveau est considéré comme non assuré. Le deuxième problème est qu’il n’y a pas d’acheteur de Silicon Valley Bank.
La faillite de Silicon Valley Bank pourrait-elle conduire à une répétition de ce qui s’est passé en 2008 ?
Pour le moment, les experts ne s’attendent pas à ce que les problèmes se propagent au secteur bancaire au sens large. La Silicon Valley Bank était grande mais avait une existence unique en desservant presque exclusivement le monde de la technologie et les entreprises soutenues par le capital-risque. Autre banques sont beaucoup plus diversifiés dans de multiples secteurs, clientèles et zones géographiques. La dernière série de «tests de résistance» par la Réserve fédérale des plus grandes banques et institutions financières a montré que toutes survivraient à une profonde récession et à une baisse significative du chômage. Cependant, il pourrait y avoir des effets d’entraînement économiques dans la Bay Area et dans le monde des start-up technologiques si l’argent restant ne peut pas être débloqué rapidement.
Quel est son impact sur les startups indiennes ?
L’échec de SVB est susceptible d’avoir un effet d’entraînement sur les startups indiennes, dont beaucoup ont des montants importants de fonds déposés auprès de la banque. Cela réduira également la capacité de collecte de fonds des startups indiennes, car la banque basée aux États-Unis était une source clé de financement pour les startups technologiques.
La fermeture a envoyé une onde de choc dans le secteur des startups indiennes, qui faisait déjà face à un problème de financement. Plusieurs startups indiennes telles que Bluestone, PayTM, One97 Communications et Bharat Financial Inclusion, qui sont exposées aux investissements de SVB, pourraient désormais craindre que leurs fonds levés ne soient désormais bloqués. . Cela pourrait entraîner une crise de trésorerie pour de nombreuses entreprises, qui pourraient être contraintes de réduire leurs coûts, de retarder des projets ou de licencier des employés.
SVB a été un acteur majeur de l’écosystème des startups indiennes, fournissant des services bancaires et des financements à de nombreuses startups les plus prospères du pays, notamment Flipkart, Ola et Zomato. SVB a également contribué à aider les startups indiennes à se développer sur le marché américain, en leur fournissant l’infrastructure et le soutien nécessaires pour s’installer dans la Silicon Valley.
Comment les startups indiennes peuvent-elles atténuer l’impact de l’échec de SVB ?
Les startups indiennes qui ont des fonds déposés auprès de SVB peuvent envisager de diversifier leurs relations bancaires afin de réduire leur exposition à une seule banque. Cela peut impliquer l’ouverture de comptes auprès de plusieurs banques ou l’exploration de services bancaires alternatifs tels que les banques numériques ou les startups fintech.
Qu’est-ce que la FDIC ?
La Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) est une agence indépendante créée par le Congrès américain pour maintenir la stabilité et la confiance du public dans le système financier du pays. Elle assure les dépôts auprès des banques et des caisses d’épargne.
Qu’est-ce que la Réserve fédérale ?
Le Federal Reserve System (également connu sous le nom de « Fed ») est le système bancaire central des États-Unis. Il a été créé par le Congrès pour fournir un système monétaire et financier plus sûr, plus flexible et plus stable.
Qu’est-il arrivé à Washington Mutual en 2008 ?
La faillite de la Silicon Valley Bank est la plus importante depuis la faillite de Washington Mutual en 2008, un événement marquant qui a déclenché une crise financière qui a entravé l’économie pendant des années. Le crash de 2008 a entraîné des règles plus strictes aux États-Unis et au-delà.
Washington Mutual était une société holding de banque d’épargne qui a été saisie par les régulateurs fédéraux et ses actifs bancaires ont été vendus à JPMorgan Chase.
Comment une banque fait-elle faillite ?
Une banque peut faire faillite lorsqu’elle devient insolvable ou incapable de remplir ses obligations envers les déposants ou les créanciers. Cela peut se produire lorsqu’une banque subit des pertes importantes en raison de créances douteuses ou d’investissements, ou lorsqu’elle subit une soudaine perte de confiance de la part des déposants conduisant à une ruée sur la banque.
Que se passe-t-il lorsqu’une banque fait faillite ?
Lorsqu’une banque fait faillite, elle est généralement reprise par des régulateurs tels que la FDIC qui s’efforcent ensuite de protéger les fonds des déposants en trouvant une autre institution disposée à reprendre ses opérations ou en payant une assurance sur les dépôts jusqu’à certaines limites.
La Silicon Valley Bank (SVB) est une institution financière qui fournit des services bancaires à l’industrie technologique et aux sociétés de capital-risque. Fondée en 1983, elle est depuis devenue la banque de référence pour les startups et les entrepreneurs de la Silicon Valley et au-delà. SVB est unique en ce sens qu’elle comprend les besoins et les défis spécifiques de l’industrie technologique et fournit une gamme de services qui s’adressent aux startups, y compris les prêts, les dépôts et la gestion des investissements. SVB est devenu un acteur essentiel de l’écosystème des startups, fournissant des financements et des services financiers à de nombreuses startups parmi les plus prospères au monde, notamment Tesla, Uber et LinkedIn.
(Avec les contributions des agences)