SVB Financial Group plonge dans une vente d’actions de 1,75 milliard de dollars

Par Sam Boughedda

Les actions de SVB Financial Group (NASDAQ:) ont chuté de 30% avant la commercialisation jeudi après avoir lancé une vente d’actions de 1,75 milliard de dollars afin de consolider ses finances.

En outre, l’entreprise en difficulté a conclu un accord de souscription avec l’investisseur en actions General Atlantic pour acheter 500 millions de dollars dans le cadre d’une transaction privée distincte.

SVB a l’intention d’accorder aux preneurs fermes des actions ordinaires offrant une option d’achat jusqu’à 187,5 millions de dollars supplémentaires d’actions ordinaires et aux preneurs fermes des actions privilégiées offrant une option de surallocation pour acheter jusqu’à 75 millions de dollars supplémentaires, ou 1,5 million de dépositaire actions.

La société a déclaré qu’elle utiliserait le produit net à des fins générales.

Dans le communiqué de presse de mercredi soir, SVB a annoncé avoir finalisé la vente de son portefeuille de titres disponibles. SVB a vendu environ 21 milliards de dollars de titres, entraînant une perte après impôts d’environ 1,8 milliard de dollars au premier trimestre de 2023.

Réagissant à la nouvelle, les analystes de Wedbush ont réduit l’objectif de prix de la société sur SVB à 200 $ contre 250 $ par action, en maintenant une note neutre. Ils ont déclaré aux investisseurs dans une note que Wedbush trouvait cette décision intéressante car « de nombreuses banques homologues ont réduit la sensibilité des actifs dans l’environnement actuel », mais SVB adopte l’approche opposée.

« Bien que nous considérions ces actions combinées à un guide plus faible comme un négatif clair, nous ne pensons pas que la SIVB soit dans une crise de liquidité, en particulier suite au produit important reçu des ventes d’AFS, de l’augmentation de capital et du faible ratio prêt/dépôt. au milieu des années 40 », ont écrit les analystes.